Finbourne tippt auf 70 Millionen Dollar für Technologie, die Finanzdatenstaub in KI-Gold verwandelt

Unternehmen in Bereichen wie Finanzdienstleistungen und Versicherungen leben und sterben mit ihren Daten - insbesondere damit, wie gut sie sie nutzen können, um zu verstehen, was Menschen und Unternehmen als nächstes tun werden, ein Prozess, der zunehmend von KI dominiert wird. Jetzt hat ein Startup namens Finbourne, das aus dem Finanzzentrum Londons gegründet wurde, eine Plattform entwickelt, um Finanzunternehmen dabei zu helfen, mehr ihrer Daten in KI und andere Modelle zu organisieren und zu nutzen. Es kündigt eine Finanzierung in Höhe von 55 Millionen Pfund (70 Millionen US-Dollar) an, die es nutzen wird, um seine Reichweite außerhalb des Square Mile auszudehnen.

Highland Europe und strategischer Rückendecker AVP (der Venture-Arm des Versicherungsriesen AXA) führen die Serie B an, die das Unternehmen mit etwas über 280 Millionen Pfund (356 Millionen US-Dollar) nach dem Geld bewertet.

Thomas McHugh, der CEO und Mitbegründer von Finbourne, erzählte TechCrunch, dass er die Idee für das Startup nach vielen Jahren als leitender Quant in der City entwickelt hat, die meiste Zeit davon bei der Royal Bank of Scotland verbracht. Eines dieser Jahre war 2008, das Jahr, in dem die RBS, zu dieser Zeit die weltweit größte Bank, sich dramatisch am Rande des Zusammenbruchs befand, nachdem sie der Subprime-Kreditkrise überbelichtet gewesen war.

Der große Wandel spielte sich intern in Form einer umfassenden Neuaufstellung ab. Zuvor war die gesamte Bank in einer Reihe von Geschäftssilos organisiert, was sich nicht nur darauf auswirkte, wie die Menschen arbeiteten, sondern auch darauf, wie die Daten darin wirkten. All das kostete ein Vermögen und musste dringend eingespart werden. \"Wir mussten Hunderte Millionen Kosten aus dem Geschäft reißen in sehr kurzer Zeit\", erinnerte er sich.

Sie beschlossen, eine Seite aus der aufkeimenden, aber schnell wachsenden Welt der Cloud-Services zu nehmen. AWS, 2006 gegründet, war zu diesem Zeitpunkt erst zwei Jahre alt, aber die Daten-Teams konnten sehen, dass es ein überzeugendes und vergleichbares Modell dafür bot, wie eine Bank Daten speichern und nutzen konnte. Auch hier wurde ein konsolidierter und föderierter Ansatz für das Problem gewählt.

\„Es gelang uns im Grunde genommen, eine Menge Technologie zu bauen, die über alle Anlageklassen hinweg funktionierte. Bis dahin hatten alle gesagt, dass dies nicht wirklich möglich sei. Aber wir hatten einen unglaublichen Grund zur Veränderung und aus diesem wussten wir, dass wir bessere Technologie, viel skalierbarere Technologie, aufbauen könnten, sagte McHugh. Equity-Systeme, Festverzinsliche und Kredit, sagte er, liefen alle zuvor als separate Systeme und waren jetzt auf einer Plattform.

Die Finanzkrise im Vereinigten Königreich von 2008 war eine Achterbahnfahrt, bei der, wenn Sie nicht völlig herausgeworfen wurden, Sie definitiv davon gegangen wären, in dem Glauben, dass Sie jeden beliebigen Herausforderung bewältigen und annehmen könnten. Also hat das natürlich schließlich dazu geführt, dass McHugh das Risikoreichste aller Dinge im Geschäft übernahm: ein Startup.

Finbourne mag seine Wurzeln darin haben, wie McHugh und andere seines Teams die Herausforderung meisterten, effizientere Datendienste in ihrer Bank aufzubauen, aber es hat auch die Idee weiterentwickelt, reflektiert und geformt, wie Finanzdienstleistungsunternehmen heute IT kaufen. Genauso wie Unternehmen, die umfangreiche Vertriebsabteilungen haben, Salesforce (oder eine konkurrierende Plattform) verwenden könnten, anstatt ihre eigene Software zu entwickeln, setzt Finbourne darauf, dass Finanzunternehmen zunehmend dasselbe tun werden: mit externen Unternehmen für Tools zusammenarbeiten, um ihre Operationen zu betreiben, anstatt ihre eigenen zu entwickeln.

Dies fügt sich zwangsläufig auch in die immer enger werdende Zusammenarbeit von Banken und anderen in der Finanzdienstleistungsbranche mit KI ein. Heute umfassen die Produkte des Unternehmens die LUSID Operational Data Store; Investment- und Buchhaltungsregister (die in der Vermögensverwaltungsanalyse verwendet werden); eine Portfolio-Management-Plattform, die Positionen, Bargeld, P&L und Risiko verfolgt; und ein Datenvirtualisierungswerkzeug. McHugh sagte, dass Finbourne auch dabei hilft, wie Unternehmen ihre Daten für das Training von Modellen verarbeiten, ein Bereich, in dem es wahrscheinlich stärker eingreifen wird.

Es klingt so, als ob die wichtigsten Erkenntnisse hier sind, dass es keinen offensichtlichen Anführer gibt und dass Banken keine Daten mit anderen Banken teilen möchten, um zu verhindern, dass dies der Fall ist - ein Prozess, der Kunden dabei hilft, Ergebnisse enger zu kontrollieren und zu verhindern, dass \"Halluzinationen\" in die Bewertung einfließen. Open Source spielt eine wichtige Rolle dabei, flexiblere Optionen für Endbenutzer bereitzustellen.

„Was wir festgestellt haben, ist, dass Kunden keine der von uns geschriebenen oder verwendeten Modelle auf Basis von Daten anderer Personen verwenden möchten\", sagte er. \"Das sehen wir sehr deutlich. Wir machen das, weil diese Modelle, wenn sie nicht erlaubt sind, das Bild anderer Personen zu verwenden, weniger in der Lage sind, zu halluzinieren.\"

Finbourne hat derzeit eine ganze Reihe von Wettbewerbern. Zu den Konkurrenten im Bereich des Vermögensmanagements gehören beispielsweise Aladdin von Blackrock, SimCorp, State Street Alpha und Goldensource; Konkurrenten im Bereich des alternativen Vermögensmanagements sind Broadridge, Enfusion, SS&C Eze und Maia. BNY Mellon Eagle, Rimes, Clearwater Analytics und IHS Markit bieten alle Tools für Vermögensbesitzer an; und Asset Services umfassen Unternehmen wie FIS, Temenos, Denodo, SS&C Advent und NeoXam.

Die Tatsache, dass es so viele gibt, könnte ein überzeugender Grund sein, einen vereinfachten Ansatz zu verfolgen und nur mit einem zu arbeiten - ein Weg, den Unternehmen wie Fidelity International, die London Stock Exchange Group, Baillie Gifford, Northern Trust und die Pension Insurance Corporation (PIC) einschlagen.

„In den letzten Jahren hat Finbourne eine revolutionäre SaaS-Plattform entwickelt, die es vielen der größten Finanzinstitute der Welt ermöglicht, von veralteten abgeschotteten Lösungen auf eine moderne Datenarchitektur umzusteigen, die eine vollständige Echtzeit-Sichtbarkeit und optimale Entscheidungsfindung ermöglicht“, sagte Tony Zappala, Partner bei Highland Europe, in einer Erklärung.

„Als das Team mir 2020 zum ersten Mal zeigte, dass es Investmentdaten aus dem gesamten von Managern gehaltenen Universum in eine Plattform integrieren konnte, hatten sie mich im Griff\", fügte Imran Akram, General Partner bei AXA Venture Partners, hinzu. „Heute ist dies ein klarer Unterscheidungsmerkmal und besonders wichtig für die aufkommende KI-Welle.\"